长江科技 最新观点汇总20260809

0809 科技纪要

本次会议覆盖多板块核心逻辑：PCB行业6月起全品类涨价，AI需求拉动MSAP供需缺口至2025年底仍超20%，RCC替代影响有限；大族激光预计2024年营收300亿、利润30亿，3D打印业务明年或占超50%市场份额，安达智能作为英伟达服务器自动化核心供应商，明年对应市场空间50-100亿。MLCC涨价与存储解耦，海外龙头7月集中提价，三环集团受益高端订单外溢。光通信不受FCC政策影响，算力需求持续强化；国产算力需求旺盛，AI for Science拐点显现，推荐对应核心标的。

医药近期观点更新

本纪要更新医药板块观点，看好后市，创新药及CXO为最强细分，AI for Science打开天花板，CXO业绩高增，中药板块政策支持，重点推荐药明系、信达、科伦等标的。

长江科技 医药 最新观点汇总

长江科技周度观点20260920

长江科技周度观点20260920覆盖电子、通信、计算机、传媒行业，半导体设备、AI PCB、功率半导体等细分方向有推荐标的，部分板块有扩产、涨价、订单等核心逻辑。

AI4S持续赋能药物研发重视产业链价值20260809 原文

本周医药板块周涨6.1%，周五单日涨4.7%，医疗服务板块周涨15.7%为近期最大，CXO及上游板块亦大涨。上涨核心因康德中报营收增40%、利润增80%、订单增25%、新签订单增40%并上调全年指引；诺和诺德替伯泰上半年销270多亿美金创历史新高，全年预计奔600亿美金，带动产业链；AI for science火热，Test今年AI相关订单预计达5000万美金，同比增超三倍。上周推荐金股均发布超预期中报，本周新增推荐科技，坚定看好康德、明康德等。